Finanzas personales y dinero
2018-01-09 23:53:57 +0000
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¿Debo comprar mi casa al contado o con una hipoteca e invertir el resto de mi dinero?

Puedo permitirme comprar una casa (para vivir yo mismo) en efectivo. La mayoría de mis amigos inversores me dicen que sería una idea tonta, porque podría ganar más en intereses comprando la casa con una hipoteca e invirtiendo el resto de mi dinero.

Entiendo sus argumentos, pero parece que se basan en suposiciones poco seguras:

  1. Sería capaz de obtener un rendimiento fiable de mi inversión superior a lo que pago en intereses por la hipoteca.

  2. Mantendría la hipoteca el tiempo suficiente para que el rendimiento de mi inversión superara el coste de los intereses.

1 es probablemente una suposición segura, aunque de ninguna manera es un hecho. Actualmente, ningún instrumento de inversión de rendimiento garantizado (por ejemplo, los certificados de depósito) se acercaría a pagar un tipo de interés que igualara o superara el interés del 3,5% que pagaría por una hipoteca. El mercado de valores lo supera, por supuesto, pero podría hundirse.

2 es donde creo que mucha gente no entiende las ventajas financieras de comprar una casa en efectivo. Debido a la amortización, la cantidad que pagaría en intereses cada año por mi hipoteca sería muy alta al principio de la misma, y disminuiría gradualmente. En efecto, el coste de la hipoteca en el primer año sería mucho más alto que el tipo de interés nominal del préstamo, que es del 3,5%.

Como resultado, tendría que mantener la hipoteca durante más de una década antes de que el rendimiento anual de mis inversiones empezara a superar lo que pago en intereses cada año por la hipoteca. Teniendo en cuenta que la mayoría de las hipotecas sólo duran entre 5 y 7 años antes de que la gente las refinancie o se mude, parece incierto que acabe teniendo más dinero a largo plazo por contratar una hipoteca.

A fin de cuentas, comprar la casa en efectivo me parece más inteligente, lo que equivale a obtener un rendimiento garantizado igual a lo que pagaría de otro modo en intereses por la hipoteca, lo que, de nuevo, serían muchos miles de dólares en el primer año de posesión de la casa.

(Además, otra razón para no adquirir una hipoteca es la implicación de la nueva ley fiscal estadounidense de que yo, junto con el 94% del resto del país, no detallaré mis deducciones porque no alcanzaré la deducción estándar. Efectivamente, ya no hay ventajas fiscales para las hipotecas para la mayoría de la gente).

Para que conste, mi principal razón para comprar la casa en efectivo es emocional, no financiera. Dormiré mejor sabiendo que si pierdo mi trabajo, no tendré que preocuparme mucho por dejar la casa, ya que mis únicos gastos mensuales importantes son los impuestos sobre la propiedad (que son bastante elevados aquí en Nueva York, pero siguen siendo menos al mes por esta casa de cinco habitaciones de lo que costaría alquilar un apartamento de una habitación en la misma ciudad).

Aún así, estoy buscando una respuesta para mis amigos que pasan por alto las complejidades de la amortización de la hipoteca y cómo eso impacta en el coste real de un préstamo dentro de la primera década más o menos. ¿Estoy equivocado?

Respuestas [19]

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2018-01-10 01:03:28 +0000

Pregunte a sus amigos inversores si usted ya fuera propietario de la casa, ¿le aconsejarían que pidiera una hipoteca para invertir en otro lugar? Si no es así, pídeles que te expliquen la diferencia entre pedir una hipoteca el día que compras la casa y pedir la misma hipoteca el día después.

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2018-01-10 01:01:57 +0000

Creo que tienes un malentendido en el punto 2:

Efectivamente, el coste de la hipoteca en el primer año sería mucho mayor que el tipo de interés nominal de ~3,5% del préstamo.

No, el tipo de interés del préstamo es la cantidad de intereses que pagas en relación con el saldo pendiente. En el primer año de una hipoteca con una cuota mensual constante, sí, pagas más intereses (como porcentaje de tu cuota) porque tu saldo pendiente es mayor. Pagarás algo menos del 3,5% del saldo del préstamo en intereses durante el primer año (es algo menos porque también estás reduciendo gradualmente el importe del capital).

Así que sí, puedes ganar más del 3,5 de media invirtiendo en renta variable de lo que pagas en intereses hipotecarios.

La diferencia está en el riesgo. Pagar la deuda (incluida la hipoteca) es efectivamente una inversión sin riesgo, ya que el tipo de interés está garantizado. Las ganancias en la bolsa no están garantizadas. Algunos años ganarás un 30-40%, otros años perderás un 30%. Cuando la inversión se toma prestada y se invierte en una casa, un desplome del mercado puede poner de rodillas un plan aparentemente infalible. Cuando la casa está pagada, no hay que preocuparse por perderla en un mercado bajista.

(Apuesto a que muchos "inversores inteligentes" perdieron sus casas en 2008 cuando sus inversiones apalancadas se hundieron)

Otra diferencia es la liquidez. Si su casa está atada por una hipoteca, entonces es más difícil de vender, se arriesga a estar bajo el agua si el valor del mercado disminuye, etc. El flujo de caja también es importante, ya que estará obligado a pagar la hipoteca cada mes. Si se ve en apuros de liquidez, podría verse obligado a explotar la inversión, lo que reduciría las ganancias futuras y provocaría posibles impuestos sobre las plusvalías.

Es cierto que podrías obtener una deducción fiscal por los intereses de la hipoteca (aunque tienes razón en que ahora hay más posibilidades de que no puedas detallar), sin embargo, también puedes obtener una deducción fiscal invirtiendo el dinero en cuentas con ventajas fiscales, como las cuentas de jubilación y las IRA para la educación.

Un plan más sensato sería pagar la casa en efectivo, invertir la cantidad que _se gastaría en una hipoteca, dejarla crecer y dormir tranquilo.

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2018-01-10 01:04:20 +0000

Creo que tienes razón.

Sin embargo... a menos que (1) seas muy rico, o (2) la casa sea muy barata, o (3) estés comprando una casa con las ganancias de otra, entonces comprar con efectivo va a acabar con un porcentaje significativo de tu liquidez.

Por eso yo pediría una hipoteca, y planearía pagarla en 10 años.

EDIT: La vida es un acto de equilibrio, y volverse pobre en efectivo es casi tan desequilibrado como estar empeñado hasta las cejas.

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2018-01-10 18:19:06 +0000

Creo que es importante mirar los números.

Consideremos una casa de 100.000 dólares.

Caso uno: Comprar con dinero en efectivo

En este caso, el riesgo es tener todos los huevos en la misma cesta. Mucha gente utiliza el término "inversión" cuando habla de casas, pero eso es discutible. Las viviendas de alquiler son una inversión. ¿Residencias principales? Personalmente diría que no. No hay nada que obligue a subir el valor de tu casa. Si resulta que el año que viene tu casa vale 100.000 dólares, entonces ya estás perdiendo dinero debido a la inflación. Si el valor baja, pierdes aún más. Al final de los 15 años, sin inversión adicional, sólo tienes el valor de la casa, independientemente de que haya subido o bajado.

Caso dos: 20% de pago inicial

Digamos que pones 20 mil dólares de pago inicial e inviertes 80 mil dólares. Consigues un préstamo a 15 años por los 80.000 dólares que aún debes de la casa, al 3,25%.

En el transcurso del préstamo pagas 102.000 dólares en total (redondeando). Así que $22k en intereses.

Supongamos que la inversión de 80 mil dólares gana un 8% anual. Después de 15 años eso crecerá a $234k

Saliendo las cosas

En el caso 2, puedes argumentar que tus pagos cada mes cuentan como inversión adicional, lo cual no existe en el caso 1. Para hacer las cosas justas para el caso 1, digamos que inviertes 450 dólares al mes, o 5400 dólares anuales. Me da pereza desglosarlo por lo que dice el plan de amortización. Invertido como una suma global anual y ganando el mismo interés que la inversión en el caso 2 (8%), esto sale a $147k. $87k menos de lo que hace tu inversión en el caso 2.

Así que te ahorraste el coste de $22k en intereses, y dejaste de ganar $87k. O lo contrario para el caso 2, en el que aceptas los $22k como riesgo, y apuestas a que tu rendimiento en 15 años es mayor que esa cantidad. Mientras los mercados se comporten mejor que tu tipo de interés, la gran inversión inicial siempre será mejor.

Conclusión

En última instancia, todo se reduce al "día después" de comprar la casa. En el caso 1 tienes una casa y ninguna inversión. En el caso 2, tienes una gran inversión que está inmediatamente lista para crecer. Matemáticamente hablando, la inversión siempre ganará mientras su rendimiento anual sea mayor que el tipo de interés anualizado de un préstamo. Esta es también la razón por la que muchas personas en este sitio no recomiendan pagar un préstamo de coche del 1,7% antes de tiempo, y en su lugar poner esos fondos extra en inversiones, porque batir el 1,7% anual es bastante fácil fuera de las recesiones / depresiones.

Edición

Si quieres tener en cuenta las ganancias de capital, la situación es un poco diferente. Para este conjunto de números utilizaré un 5% más conservador para el rendimiento anual, y asumiré la máxima ganancia de capital del 20%.

Caso 1:

  • Si se invierten 5400 al año con un rendimiento del 5%, se obtienen 117.000 dólares. Con las ganancias de capital: $94k.

Caso 2:

  • Comenzando con $80k y sin inversión adicional dará $158k. Con las ganancias de capital: $126k

A través de 'adivinar y comprobar', encontré que todavía es capaz de superar el interés de $22k con una tasa de sólo 3,8%. Traté de usar los números del plan de amortización anualizada, y la tasa puede ir tan bajo como 3,4% en ese caso.

Y la advertencia a todo esto es: OP es el único que conoce los números / tasas reales. Los préstamos a 10 años tienen tipos incluso más bajos que los de 15 años. Podría ser que el PO esté buscando una casa de 600.000 dólares, en cuyo caso todos estos números aumentan, pero las matemáticas siguen siendo las mismas.

Esto sólo subraya mi punto: si la OP está dispuesta a asumir el riesgo de obtener una hipoteca e invertir o quiere comprar la casa directamente depende de la OP. Sin embargo, las dos situaciones sólo se parecen en mi respuesta porque estoy tratando de ser justo y asumiendo que el OP puede ahorrar más de 400 dólares al mes. Es razonable pensar que la OP puede, porque no tendrá un pago de la hipoteca, pero si vamos más allá todo es especulación. La OP puede decidir por sí misma qué riesgos son aceptables o no.

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2018-01-10 03:30:06 +0000

Puede comprar una casa en efectivo y, a continuación, establecer inmediatamente una HELOC ("línea de crédito con garantía hipotecaria", un tipo común de préstamo ofrecido por los bancos y las compañías hipotecarias que está respaldado por el valor de la vivienda, que no le obliga a contraer la deuda ni a devengar intereses hasta que haga uso de la línea de crédito, normalmente con un talonario de cheques o una tarjeta de débito emitida a su nombre) para mantener la liquidez, obteniendo lo mejor de ambos caminos.

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2018-01-10 18:47:24 +0000

Hay respuestas de diversa calidad aquí y es probable que algunas de ellas se repitan. Hay muchas cosas que considerar aquí y creo que ayudará a organizar los factores clave.

En primer lugar, tu afirmación de que el interés es mayor al principio es completamente incorrecta, como se ha mencionado en otras respuestas. El tipo de interés es el que pagas en la parte restante del préstamo. Así que tu primer pago pagará un mes de intereses de ~3,5 sobre (más o menos) todo el saldo inicial del préstamo. El siguiente pagará los intereses de una cantidad ligeramente inferior, y así sucesivamente. En la última parte del préstamo, cada pago se destina casi por completo al principal. Lo estás complicando demasiado. Hay otros costes que pagas con una hipoteca que no vas a recuperar. Eso es lo que determina cuánto necesitas ganar con las inversiones para llegar al punto de equilibrio.

Tienes que pensar en cuánto dinero en efectivo te quedará después de la compra. Cuando se es propietario de una casa, hay que ser capaz de mantenerla. En algún momento necesitarás una nueva caldera. Un tejado nuevo. Un nuevo calentador de agua. Electrodomésticos. Necesitas amueblarla. Si compras una casa de segunda mano y la mejoras, puedes ahorrar mucho dinero. Pero para arreglarlo, necesitarás dinero en efectivo.

El dinero que inviertes en una casa no es accesible a menos que vendas la casa (entera) o pidas un préstamo. Puedes vender el 10% de tus acciones. No puedes vender el 10% de tu casa.

Si compras la casa directamente, asumes todo el riesgo de que su valor baje. Si tienes una hipoteca, tienes la opción de salirte. Sí, destrozará totalmente tu crédito durante 7 años, pero la gente lo ha hecho. Durante la burbuja inmobiliaria, la gente pidió un préstamo contra su patrimonio y compró un barco. Luego abandonaron la casa con el barco. No digo que yo haga esto o que tú debas hacerlo, pero puedes tratar la hipoteca como una cobertura contra el riesgo de cola, como una inundación bíblica.

Una de las ventajas de pagar en efectivo es que puedes conseguir un mejor trato. Después de haber vendido una casa y de haber lidiado con la contingencia de mi comprador y con la contingencia del comprador que me estresaba porque la compra de mi nueva casa estaba supeditada a sus contingencias, quedó claro la ventaja que supone llegar con una oferta en efectivo. Es posible que te salgas con la tuya con una oferta baja por la vivienda.

Si la compra de una casa te deja básicamente sin fondo para imprevistos, seguramente NO deberías hacerlo. Considera la posibilidad de una hipoteca a 15 o 10 años y/o un pago inicial mayor. Conseguirás un mejor tipo de interés y mantendrás más efectivo a mano.

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2018-01-11 01:05:41 +0000

Tienes que pensar en cuánto dinero te quedará después de la compra. Cuando uno es dueño de una casa necesita ser capaz de mantenerla

Muy cierto. No das tu edad ni la procedencia del dinero. Un problema muy común con la riqueza heredada es gastar demasiado sin hacer provisiones para el mantenimiento/problemas inesperados. Tener suficiente dinero en efectivo para comprar una propiedad directamente es una gran ventaja, siempre se puede rehipotecar más tarde si las condiciones lo permiten.

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2018-01-10 13:18:29 +0000

Puede depender de su ubicación.

En Virginia, según § 58.1-803 :

se impone un impuesto de registro sobre las escrituras de fideicomiso o las hipotecas a un tipo de 25 centavos por cada 100 dólares

En otras palabras, se impone un impuesto adicional del 0,25% sobre la cantidad prestada por el estado, que no habría debido si hubiera pagado todo en efectivo.

Además, las localidades (condados, ciudades) imponen un impuesto adicional, por ejemplo 1/3 del impuesto estatal. Por lo tanto, el impuesto se eleva al 0,33%.

Otras razones para pagar en efectivo son evitar los costes de cierre, especialmente la tasación. El seguro del título y el seguro de los propietarios se convierten en opcionales si usted paga en efectivo.

Además, usted puede hacer una oferta más fuerte al vendedor con menos contingencias si usted puede pagar en efectivo.

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2018-01-10 12:19:00 +0000

¿Qué razones hay para no utilizar un préstamo? Un puñado de ideas de la parte superior de mi cabeza (Limpiado para resaltar el aspecto de "Riesgo" y simplificar):

  • Tomar opciones de riesgo
  • Menor/sin requisitos de seguro
  • Renunciar a la inspección
  • Costes
  • Cierre
  • Mayores formas de seguro "requerido"
  • Interés
  • Requisitos de inspección
  • Apalancamiento/ventaja frente a otros
  • Sin papeleo

Riesgos - ¿Busca más riesgo del que un banco le "apoyará"? ¿Quiere tener ventaja en una guerra de ofertas? ¿Sólo efectivo, sin inspección, sin papeleo - cosas que otros que van a través de préstamos tendrán que abordar mientras que usted puede simplemente firmar?

Costes - además del 3,5%, hay montones de otros "costes" que hacen que tengas que ganar "más" que el 8% para alcanzar el equilibrio. Desde los costes de cierre hasta los impuestos sobre ese 8% que ganas. Desde los gastos de inspección hasta los gastos de demora. Todos los costos que usted necesita para tener en cuenta frente a las opciones de "inversión" disponibles que usted puede o no puede conseguir.

Existen otras listas similares, como este artículo de penny hoarder

Reasons to use cash:
1. You Can Negotiate a Better Purchase Price
2. You Avoid the Hassle of a Mortgage
3. You Can Close Faster
4. Your Credit Report is Not an Issue
5. You Save Money on Interest
6. You Save Money on Closing Costs
7. You Save on Future Costs
8. You’ll Have Permanently Lower Housing Costs
9. Your Home May Be Easier to Sell
10. You’re Unlikely to Ever Lose Your House

Problems With Paying Cash
1. You tie up a lot of money in one asset class
2. You give up a degree of liquidity
3. You give up leverage

The Verdict
It all depends on your particular situation and goals
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2018-01-12 14:22:42 +0000

Sé que esta es una idea impopular, así que permíteme que te diga que no soy un profesional y que ésta es sólo mi opinión.

Yo también he considerado esta opción algunas veces. ¿Tiene sentido pagar los préstamos en su totalidad o seguir pagando por ellos e invertir esos fondos en otra parte? Tengo que dividir esta respuesta porque hay un par de cosas que tengo en cuenta.

  1. Tengo múltiples inversiones como muchos aquí y lo que más me gusta de ellas es la reducción del riesgo. Siempre busco reducir el riesgo si las cosas van mal.

  2. Mi segundo punto es qué estás ahorrando REALMENTE cada mes. Digamos que tengo una hipoteca de 1300 al mes. Obviamente esa hipoteca no es sólo principio e interés. Se compone también de la custodia de los impuestos y del seguro.

Ahora la única advertencia aquí es que yo recomendaría hacer al menos un pago extra de la hipoteca por año. Hacer un solo pago extra al año reduciría tu préstamo de 30 años a algo así como 17 años, reduciendo enormemente la cantidad de intereses que pagas. La mayor falacia que veo hacer a la gente es que compran una casa de 100 mil, pagan por ella durante 30 años, terminan pagando 2,5 veces más por ella y luego la venden por 200 mil pensando que hicieron una gran ganancia.

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2018-01-12 09:03:12 +0000

Sólo asegúrate de no poner todo tu dinero en la casa. Las hipotecas con un gran pago inicial suelen ser muy baratas, mucho más que un típico préstamo para coches, por ejemplo. Así que podría ser inteligente conseguir la hipoteca y tener el dinero para comprar un nuevo coche/barco/lo que sea dentro de dos años, en lugar de tener que pedir un préstamo o esperar hasta que ahorres lo suficiente.

Por supuesto, si tienes suficiente dinero en efectivo para la casa y para futuras compras previsibles, no necesitas la hipoteca.

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2018-01-18 10:43:47 +0000

Dormiré mejor sabiendo.....

Me lo tomaré al pie de la letra. Caso cerrado.

Uno puede ofrecer todo tipo de matemáticas, análisis del mercado a lo largo del tiempo, etc. O mi propia experiencia, Jubilado, con hipoteca , en la que documenté cómo mi decisión, de ir con la hipoteca, fue correcta para mí. (Ojo, la mía no era exactamente hipoteca/sin hipoteca, sino un análisis de la rentabilidad de mi cuenta de jubilación frente al coste de la hipoteca). El hecho de que la rentabilidad del mercado fuera bastante superior a la de la hipoteca en el periodo de 15 años que comenté era interesante por el hecho de que el marco temporal contenía 2 grandes cracks, incluyendo la burbuja de las puntocom y la gran recesión.

Eso es lo que probablemente te digan tus "amigos". Las matemáticas.

Si la frase que he citado es cierta, el potencial dinero extra no merece la pena. La única preocupación que compartiría con la compra de una casa con dinero en efectivo es que tengas un fondo de emergencia adecuado establecido. Un presupuesto sin pago de hipoteca es estupendo, pero, como señalas, seguirás teniendo que pagar el impuesto sobre bienes inmuebles y el seguro.

Por último, la hipoteca para algunos actúa como un ahorro forzoso. Míralo de esta manera: tienes XXX dólares, una suma que yo calificaría de "ahorro para la jubilación" si la viera en el balance de uno. Una gran parte se gasta. Te sugiero que tomes el pago no hipotecario, que no se debe hacer cada mes, y canalices ese dinero extra a la cuenta de jubilación, no dejes que se cuele en el presupuesto como un gasto extra.

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2018-01-15 10:26:37 +0000
  • A fin de cuentas, comprar la casa al contado me parece más inteligente, que es efectivamente lo mismo que obtener una rentabilidad garantizada igual a lo que pagaría de otra manera en intereses por la hipoteca.

  • Para que conste, mi principal razón para comprar la casa en efectivo es emocional, no financiera. Dormiré mejor sabiendo que si pierdo mi trabajo, no tendré que preocuparme mucho por dejar la casa, porque mis únicos gastos mensuales importantes son los impuestos sobre la propiedad

Estas son dos grandes razones para comprar una casa al contado si se puede. Ambas tienen que ver con la reducción del riesgo. Tiene sentido que un fondo de inversión asuma riesgos para aumentar la rentabilidad. Para la mayoría de las personas que no son muy ricas, tiene sentido hacer lo contrario. El riesgo tiene múltiples costes: el coste del estrés y la preocupación, el coste de la energía que tendrás que gastar para resolver problemas como estar arruinado, el coste de verte obligado a mudarte o a aceptar un trabajo menos ideal. Por eso existen los seguros.

Como señalas, compensar los pagos de intereses con los impuestos podría haber sido un buen contraargumento, pero ya no es aplicable.

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2018-01-11 02:44:27 +0000

En realidad, hay que obtener una tasa de rendimiento de la inversión mayor que el tipo de la hipoteca más los impuestos de la inversión. A no ser que se trate de una inversión a largo plazo, habría que utilizar el porcentaje de su tramo impositivo marginal (pero yo he utilizado el 20% para no complicarme con la alternativa de inversión).

También hay que ganar una "prima de riesgo" sobre la inversión (sin garantía). Ninguna inversión viene con cero riesgo, hay formas de mitigar o reducir el riesgo (y luego pasa lo de AIG). Las garantías requieren una contrapartida, y exigen un pago para aceptar el riesgo. Supongamos que el coste efectivo del riesgo es del 10% (¿se puede obtener realmente una tasa de rendimiento alta con un riesgo bajo? lea sobre 'beta' y 'alfa'), pero probablemente esté más cerca del 25% (a largo plazo).

Entonces necesitas ganar más que la tasa de rendimiento neto,

RateOfReturn * (1.0 - TaxRate) * (1.0 - RiskPremium) > MortgateRate
RoR * (1.0 - .2) * (1.0 - .1) > MorgageRate

O

RoR > MortgageRate / 0.80 / 0.90 = 3.5 * 1.25 * 1.11 = 3.5 * 1.385
RoR > MortgageRate / 0.80 / 0.75 = 3.5 * 1.25 * 1.33 = 3.5 * 1.667

dependiendo de tu riesgo de inversión, puede que necesites ganar un 5,5-6,5% para descubrir la rentabilidad. Y no vale la pena descender, así que quiere ganar algo (de ahí el signo ">"), suponga que quiere ganar un 10%-20%, ¿cuánto más debe ser RoR? Ejercicio para el lector: ¿cuál es el RoR necesario con un 20% de impuestos, un 25% de riesgo y un 20% de ganancias?

  • De cualquier manera, usted contratará un seguro de hogar.
  • Se ahorrará muchos gastos hipotecarios (tasación, depósito en garantía, etc.)
  • Tendrá una palanca de negociación a la hora de comprar (podría valer entre un 5% y un 10%)

Ya que compró una casa y pagó en efectivo, suponga que quiere comprar una propiedad de alquiler. Ahora puedes comprar ese alquiler utilizando dinero apalancado (es una inversión), y es más fácil pedir un préstamo, porque tienes una menor relación entre la deuda y los ingresos.

La inversión más segura que podría comprar es un mercado monetario, asegurado por la FDIC hasta 250.000 dólares, que paga ¿qué tipo de interés? ¿Cuál es el tipo actual que pagan los bonos con calificación A*?

¿Sabe cuántos días en los últimos 100 años la media de la bolsa (que supera al 80% de los gestores profesionales de fondos de inversión) ha cerrado al alza respecto al día anterior (y cuántos días ha cerrado a la baja)?

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2018-01-16 17:41:17 +0000

Ya hay muchas respuestas buenas aquí, pero hay algo que probablemente debería señalarse: un aumento del valor de tu casa es menos seguro que un aumento del valor de tus inversiones.

Aunque la mayor parte del argumento a favor de la compra a través de una hipoteca frente a la compra en efectivo se reduce a que los rendimientos generales de las inversiones son mayores que los tipos de interés de las hipotecas, también existe la ventaja adicional de diversificar tus activos.

Veamos uno de sus puntos:

A fin de cuentas, comprar la casa en efectivo me parece más inteligente, que es efectivamente lo mismo que obtener un rendimiento garantizado igual a lo que pagaría de otro modo en intereses por la hipoteca, que, de nuevo, serían muchos miles de dólares en el primer año en que tengo la casa.

Si bien es cierto que te ahorrarías el pago de intereses, el valor de tu casa también podría disminuir. Y aunque es totalmente posible, si no probable, que el valor del mercado en su conjunto también disminuya, te expones a un riesgo mucho mayor al tener todo tu dinero en un solo activo frente a diversificarlo.

También hay riesgos no relacionados con el mercado que pueden hacer que una casa pierda valor, muchos de los cuales no suelen estar cubiertos por el seguro de hogar. Algunos ejemplos son:

  • Defectos estructurales importantes
  • Moho
  • Problemas legales
  • Termitas
  • Inundaciones

Si bien estos pueden no ser el fin del valor de su casa, podrían disminuir significativamente el valor de la propiedad, y/o podrían hacer que la venta de la casa más adelante sea significativamente más difícil. Mientras que algo como el daño de las termitas, las inundaciones o el moho probablemente le costaría dinero en reparaciones con una hipoteca, si gasta la mayor parte de su dinero en una casa, podría terminar con mucho menos dinero en efectivo después de pagar las reparaciones.

Si bien es posible que pierda más valor neto si su casa disminuye de valor con una hipoteca (ya que sigue teniendo que pagar la misma cantidad de intereses), seguiría teniendo un valor en efectivo mayor que si hubiera gastado todo su efectivo en la casa.

Además, el hecho de tener la mayor parte de tu valor en una casa, en lugar de en efectivo u otros activos, hace que sea significativamente más difícil incluso realizar tus pérdidas: si tu casa pierde una gran parte de su valor, sigues necesitando venderla para conseguir dinero en efectivo. Y vender una casa es mucho más difícil que vender otras formas de valores como acciones, bonos o fondos.

Lo que hay que saber: Cuando se compra una casa en efectivo, se está poniendo todo el dinero en un solo activo. Un inversor inteligente no recomendaría poner todo su dinero en una sola acción o incluso en un solo mercado. Poner una gran parte de su valor en un solo activo no es una muy buena idea, incluso cuando sirve como residencia.

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2018-01-11 12:06:31 +0000

Una posibilidad alternativa: Pedir una hipoteca sobre la propiedad en la que quieres vivir y comprar otra propiedad con tu dinero en efectivo y alquilarla. Deberías poder obtener un alquiler suficiente (después de los gastos) para cubrir el coste de la hipoteca. Una vez pagada la hipoteca, tendrás dos propiedades.

Por supuesto, tienes que comprar una propiedad alquilable y mantenerla ocupada y mantenida, pero todas las buenas inversiones requieren trabajo.

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2018-01-10 23:52:56 +0000

Voy a comprar una casa (para vivir yo mismo) y puedo permitirme comprarla al contado. La mayoría de mis amigos inversores me dicen que esto sería una idea tonta porque podría ganar más en intereses comprando la casa con una hipoteca e invirtiendo el resto de mi dinero.

Mi pregunta aquí es ¿quieres comprar la casa como una inversión o como un lugar para vivir?

Estoy en Londres, Reino Unido, y tengo una casa. Deseo mudarme. He encontrado probablemente tres lugares a los que me gustaría mudarme en cuatro años, en cada caso, antes de que pudiera completar el proceso de venta, un comprador en efectivo se presentó en una semana y completó la venta. Las cadenas de compraventa pueden tardar meses. Yo sugeriría que, si puedes hacer una compra directa, encuentres un lugar en el que quieras vivir por cualquier motivo. He considerado la posibilidad de alquilar y comprar para alquilar por razones financieras, pero mi propia casa es el lugar en el que deseo vivir.

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2018-01-11 08:30:23 +0000

Pagar en efectivo es mejor porque por lo general es un fixer-upper que se puede obtener por un buen precio oa través de la venta de Sheriff oa través de una venta de vivienda pública de la comunidad local estamos básicamente dinero en efectivo es el rey .. a través de mi propia experiencia de comprar con dinero en efectivo, obtener un buen precio, y luego vivir en la casa que acaba de comprar y arreglarlo mientras se vive en ella y, o bien tienen un pequeño préstamo que usted está pagando, pero usted está viviendo en la casa que está arreglando para el beneficio por lo que es un ganar-ganar esa es mi opinión .

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2018-01-10 00:15:28 +0000

Una posible razón es el seguro de inundación. Supongamos que usted compra una propiedad en la que el terreno vale más que la casa. El prestamista hipotecario, al menos según mi experiencia, le exigirá que tenga un seguro contra inundaciones por el saldo pendiente de la hipoteca, en lugar del valor de reposición de la casa.

P.D.: Para explicar un poco más, hay que fijarse en el coste total de la hipoteca, no sólo en el tipo de interés indicado. A menudo se añaden varios costes, como el PMI si se compra con menos del 20% de entrada o, en mi caso, la cobertura de seguro de inundación requerida, que era muy superior al coste de reposición de la casa. En mi caso, la hipoteca original del 4,5% estaba más cerca del 6%, lo que significaba que (a veces) era más razonable pagar la hipoteca que invertir en lo que yo creía que era un mercado sobrecalentado.

*Correctamente, como resultó ser, ya que los tiempos eran alrededor de 2005-07.

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